保险理财产品创新“加码”

　　除了产品形式、渠道等方面的逐步进阶，在备受争议的短期理财型产品上，保险业也正在考虑转型。

　　短期高收益难维持

　　日前发布的《互联网保险行业发展报告》数据显示，人身险网销渠道总规模保费占比不到20%，且绝大部分属于理财类寿险产品，共同特点是拼收益，且期限缩短到一年甚至以下。目前在售的短期保险理财产品主要是万能险产品，不过也有少数险企选择投连险产品。

　　目前保险网销的短期理财产品收益率已从去年平均的5%左右逐渐升至7%，保险理财产品的资金投向一般对应于债权计划、集合信托产品、不动产投资计划等。不过，受资金投向和投资比例的一些约束，这类保险理财产品保费规模一般不大，收益率的持续性也较弱。据长江证券研报分析，此类高收益产品面临退保、随时提取现金价值等压力，增加了险企的现金流风险。

　　记者梳理目前在售的保险理财产品发现，大部分均为万能险产品，目前万能险结算利率平均在5.2%左右。投连险方面，华宝证券统计数据显示，2013年投连险账户的平均收益率为3.95%，除指数型投连险账户外，投连险分类账户均取得平均正收益。

　　从本质来看，保险产品是纯粹的资产管理类产品，而收益率则是保险产品相较于其他理财产品的短板。一位大型险企产品部门人士表示：“短期理财型产品不是常态，不过也算是摸索，在此基础上，下一步保险公司的该类产品形式会逐渐转型。”

　　三类产品适合网销

　　中国保险行业协会数据显示，2011年至2013年，国内经营互联网保险业务的公司从28家上升到60家；规模保费从32亿元增长到291亿元，三年间增幅总体达到810%，年均增长率超过200%；投保客户数从816万人增长到5437万人，增幅达566%。

　　但实际上，网销保费规模和效益仍较小，盈利模式也在逐步的摸索中。一位保险电商人士告诉记者，网销业务与网站流量、流转转化率等关系均十分密切，比如保险公司自身的官网销售就一定涉及到流量的问题。另外就是保险产品的复杂性也导致购买流程相对普通产品较复杂，这也会一定程度上影响转换率和最终购买。

　　这亦是在互联网保险发展初期短期理财产品受青睐的原因所在。除简单的意外险产品外，在线销售的产品中，保险公司大多倾向于万能险、投连险及分红险。据上述产品部门人士分析，这三类险种能上规模，同时有理财特征，对于熟悉基金等产品的用户而言接受度较高。

　　针对未来产品发展趋势，据泰康人寿创新事业部副总丁峻峰分析，互联网在创新产品体系方面的表现将主要集中于三类，一是标准化产品，即意外险、旅游险、理财产品等；二是社交化产品，即符合互联网开放、平等、协助、分享精神的产品；三是个性化产品。

　　实际上，除标准化产品的转型和进阶外，保险公司在社交化产品和个性化产品上的创新也正在不断“加码”。“标准化产品只是简单的触网，针对互联网的需求设计产品才是进阶。”上述产品部门人士还表示。另据中国保险行业协会副秘书长单鹏分析，电子商务遵循的是透明化、个性化、简单化，要求高速的产品开发节奏、灵活的产品设计。此外，互联网的任何一种服务都是全流程的。